揭秘贝莱德集团（BlackRock）：其收入来源与业务布局是什么？

贝莱德公司（BlackRock Inc.，股票代码 BLK）是一家全球性的投资管理公司。截至 2024 年 4 月 18 日，贝莱德的市值接近 1128.5 亿美元。贝莱德为机构和零售客户提供投资和技术服务，客户通过贝莱德获取共同基金，以及专注于退休收入和大学储蓄相关目标，交易所交易基金（ETFs）等的投资机会。

关键要点

1. 贝莱德（BlackRock）是全球最大的投资管理公司之一，按资产管理规模（AUM）计算，它在行业中处于领先地位。

2. 公司只有一个业务板块，也就是说，所有业务都集中在投资管理领域，没有其他业务分支。

3. 贝莱德的大部分收入来自投资顾问和管理费用，它通过提供投资建议和管理客户资产来赚钱。

4. 贝莱德的主要竞争对手包括先锋集团（The Vanguard Group）、道富公司（State Street Corp.）和普信集团（T. Rowe Price Group Inc.）。

贝莱德所处的行业

贝莱德的收入来源于五个主要部分：“投资顾问、管理费及证券借贷收入”、“投资顾问绩效费”、“技术服务收入”、“分销费”和“顾问及其他收入”。

1. 投资顾问、管理费及证券借贷收入：这是贝莱德的主要收入来源，通过按资产管理规模（AUM）收取投资顾问和管理费。在 2023 财年，这部分收入为 144 亿美元，占总收入的约 81%。

2. 投资顾问绩效费：当投资表现超过预定目标时，收取绩效费。2023 财年，绩效费为 5.54 亿美元，占总收入的约 3%。

3. 技术服务：贝莱德为保险公司、银行、养老金基金和资产管理客户提供投资管理技术系统、风险管理服务、财富管理和数字分销工具。2023 财年，技术服务收入为 14.9 亿美元，占总收入的约 8%。

4. 分销费：与分销及服务其产品相关的收入。2023 财年，这部分收入为 12.6 亿美元，占总收入的约 7%。

5. 顾问及其他收入：来自为全球金融机构、监管机构和政府提供咨询服务的收入。2023 财年，这部分收入为 1.59 亿美元，占总收入的约 1%。

贝莱德集团的财务状况

贝莱德在 2024 年 2 月提交了最新的 10-K 报告，涵盖截至 2023 年 12 月 31 日的 2023 财年，报告管理资产超过 10 万亿美元。公司净收入为 55 亿美元，比上一财年增长了 6.26%。收入同比下降了不到 1%，为 178.6 亿美元。在财政年度内，贝莱德集团产生了 1.9 万亿美元的净流入。美洲地区在所有地区中表现最佳，长期净流入达 1772 亿美元。该公司的 ETF 产品产生了 1859 亿美元的长期净流入，超过了零售和机构投资者的长期净流入总和。

历史与管理团队

在 1988 年，劳伦斯·D·芬克和七位合伙人创立了贝莱德（BlackRock）。贝莱德在 1999 年上市，当年管理的资产达到 1650 亿美元。到 2024 年，芬克是公司的董事长兼首席执行官（CEO）。

贝莱德公司的办公室位于哪里？

贝莱德是一家全球性公司，在 30 个国家拥有 70 个办公室。

贝莱德客户的地理分布

贝莱德为位于北美和南美、欧洲、亚洲、澳大利亚、中东和非洲的客户管理资产。

贝莱德曾为哪些企业客户提供顾问服务？

贝莱德的企业客户包括美国国际集团（AIG）、瑞士信贷（UBS）、爱尔兰中央银行和纽约联邦储备银行。